БАНКОВСКОЕ ОБОЗРЕНИЕ

ВЕКСЕЛЬ ТЕПЕРЬ В ЦЕНЕ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ КРЕДИТНЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ В 2001 ГОДУ Уставный капитал По состоянию на 1 января 2002 года фактически

ВЕКСЕЛЬ ТЕПЕРЬ В ЦЕНЕ

ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ КРЕДИТНЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ В 2001 ГОДУ

Уставный капитал

По состоянию на 1 января 2002 года фактически оплаченный уставный капитал 7 акционерных коммерческих банков составил 57 978,86 тыс. рублей.

За период с 1 января 2001 года по 1 января 2002 года совокупный оплаченный уставный капитал самостоятельных акционерных банков Камчатской области вырос на 10 миллионов рублей, или на 20,8 процента.

Величина чистых активов действующих акционерных коммерческих банков превысила значение фактически оплаченного уставного капитала, что отвечает требованиям ФЗ "Об акционерных обществах".

Эмиссионная деятельность кредитных организаций

В 2001 году объем привлеченных кредитными организациями средств за счет выпуска неэмиссионных ценных бумаг составил 1 583,4 млн. рублей.

Доля акций акционерных банков в общем объеме обращаемых на рынке ценных бумаг незначительна и составляет 3,5%.

Как и в прошлом году, значительное увеличение объемов выпуска ценных бумаг кредитными организациями произошло за счет роста выпуска собственных векселей. Вексель выступал в качестве основного инструмента для привлечения ресурсов. Удельный вес собственных векселей банков в общем объеме выпущенных ценных бумаг составляет 98,3%.

По сравнению с 2000 годом общий объем векселей, выпущенных коммерческими банками области, увеличился на 22,5%.

Выпуск в обращение депозитных и сберегательных сертификатов осуществляли два банка. В 2001 году путем выпуска сертификатов привлечено денежных средств в 2,5 раза больше, чем в 2000 году. Структура привлеченных средств за счет выпуска векселей по срокам погашения практически не изменилась по сравнению с прошлым годом. Наибольший удельный вес в общем объеме выпущенных векселей занимают векселя со сроком "до востребования" - 49,7% (в 2000 г. - 57%). Доля выпуска среднесрочных векселей (от 31 до 90 дней) возросла с начала года с 20,6% до 37,2%. Доля векселей со сроком обращения от 1 года до 3 лет сократилась с 9,8% до 3,2%. Таким образом, сохранялась тенденция заимствования средств клиентов на короткие сроки и с возможностью изъятия их кредиторами в любое время (векселя до востребования).

В 2001 году путем выпуска сертификатов привлечено денежных средств в объеме 26,96 млн. рублей (в 2,5 раза больше, чем в 2000 году). Объем выпуска депозитных сертификатов составил 17,85 млн. рублей, сберегательных - 9,11 млн. рублей. Доля сертификатов в общем объеме выпущенных ценных бумаг незначительна - 1,7%.

В отчетном году возросла доля выпуска среднесрочных сертификатов. Если в 2000 году основная часть (63,7%) сертификатов была размещена на срок - от 31 до 90 дней, то в 2001 году, в зависимости от сроков обращения, структура выпущенных сертификатов выглядит следующим образом: до 30 дней - 2,8%; от 31 до 90 дней - 12,5%; от 91 до 180 - 40,8%; от 181 до 1 года - 43,9%.

Увеличение объема выпуска сертификатов, а также увеличение сроков их обращения, свидетельствует о повышении интереса и доверия клиентов к данному виду финансового инструмента.

Инвестиционная деятельность кредитных организаций

Общий объем вложений кредитными организациями области в ценные бумаги в 2001 году уменьшился по сравнению с 2000 г. на 45,2%.

По состоянию на 1 января 2002 года совокупный портфель ценных бумаг к совокупной валюте баланса коммерческих банков составил 4 %. Тот же показатель на 1 января 2001 года составлял 6 %.

По состоянию на 1 января 2002 года, по сравнению с 1 января 2001 года, всеми коммерческими банками была снижена доля вложений средств в ценные бумаги в активах банков. Основное место в портфелях кредитных организаций по-прежнему занимают векселя.

Доля учтенных векселей в порт-феле ценных бумаг по состоянию на 01.01.02г. составила 70,6% (94 млн. рублей) против 78,7% (191 млн. рублей) на 01.01.01г.

Основную долю в портфеле учтенных векселей занимают векселя, выпускаемые предприятиями (91,8%), доля банковских векселей в общем объеме учтенных векселей незначительна - 8,2%.

По состоянию на 1 января 2002 года доля государственных ценных бумаг в структуре вложений средств в ценные бумаги составила 20,7% против 14,4% - на 1 января 2001 года.

Несмотря на увеличение доли вложений средств в государственные ценные бумаги, номинально произошло снижение объемов вложений.

Инвестиции кредитных организаций области в акции акционерных обществ, по сравнению с началом года сократились на 5,3 млн.рублей и составили 11,5 млн.рублей против 16,8 млн. рублей - на начало года. Доля вложений средств в корпоративные ценные бумаги составила 8,7% против 6,9% - на 01.01.01г.

Из общего объема вложений в корпоративные ценные бумаги - 99% приходится на акции камчатских эмитентов.

Профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг

В 2001 году 5 самостоятельных банков Камчатской области имели лицензии ФКЦБ, дающие им право работать на рынке ценных бумаг, в качестве профессиональных участников: Камчатком-агропромбанк, Камчатпромбанк, Муниципальный Камчат-профитбанк, Камчатрыббанк, ПИКО-банк.

Анализ эффективности вложения средств в ценные бумаги

В 2001 году доходы от операций с ценными бумагами, полученные коммерческими банками, составили 46,1 млн. рублей, что в общей сумме доходов составляет 5,3%. Удельный вес доходов полученных от операций с ценными бумагами, по сравнению с 2000 годом, сократился на 1,2%.

Как и в 2000 году, основная часть доходов - 74% - получена кредитными организациями от операций с векселями.

Доходы от вложений в долговые обязательства РФ составили 11,1%.

Дивидендов от вложений в акции получено в сумме 1,9 миллиона рублей.

Прочие доходы (доходы от перепродажи ценных бумаг, доходы по операциям РЕПО, комиссия по операциям с ценными бумагами) составили 4,8 млн. рублей.

Общая величина расходов по операциям с ценными бумагами за 2001 год составила 12,6 млн.рублей.

Основная часть расходов банков связана с обслуживанием собственных долговых обязательств. Расходы по выпущенным собственным векселям составили 8,3 млн. рублей (65,8%), процентный расход по сертификатам - 0,6 млн.рублей (4,4%).

По сравнению с 2000 годом расходы от операций с ценными бумагами сократились на 0,89 млн.рублей.

Совокупная прибыль (разница между доходами и расходами), полученная от операций с ценными бумагами составила 33,3 млн. рублей, по сравнению с 2000 годом меньше на 5 млн.рублей.

Как и в 2000 году, наибольшая прибыль была получена кредитными организациями от кредитных операций.

В 2001 году в деятельности коммерческих банков на рынке ценных бумаг имело место сокращение объемов вложения средств в ценные бумаги. Вместе с тем, необходимость снижения рисков своих активов, заставляла банки приобретать долговые обязательства наиболее надежных эмитентов.

Оъем привлеченных ресурсов за счет выпуска собственных ценных бумаг в 2001 году увеличился на 23,5%.

В 2001 году несколько активизировалась эмиссионная деятельность кредитных организаций.

Однако складывающаяся в области в течение 2001 года неблагоприятная экономическая коньюнктура, отсутствие существенных позитивных изменений в сфере взаиморасчетов, дефицит денежных средств у промышленных предприятий региона, оказали негативное влияние на процесс осуществления кредитными организациями области дополнительных эмиссий акций, не позволили кредитным организациям увеличить уставный капитал в объемах, предусмотренных проспектами эмиссий.

Формирование портфеля ценных бумаг кредитных организаций происходило, главным образом, за счет операций с векселями.

Доля государственных ценных бумаг в структуре вложений средств в ценные бумаги значительно снизилась, по сравнению с 2000 годом. Следует отметить, что емкость сегмента российских долговых ценных бумаг на протяжении практически всего года была выше, чем в 2000 году. Так, например, на 01.10.01г. в долговые обязательства Российской Федерации было вложено средств на сумму 53,4 млн. рублей или на 54,8% больше, чем на 01.10.00г. Однако емкость торгового и инвестиционного портфелей, сформированных камчатскими банками за счет государственных ценных бумаг, уменьшилась, по сравнению с началом года, на 21,3%.

Если в 2000 году банки выступали в роли инвесторов активнее, чем выпускали в обращение собственные ценные бумаги, то в 2001 году ситуация изменилась. В деятельности банков на рынке ценных бумаг в 2001 году имело место увеличение объемов размещения собственных долговых обязательств.